江蘇省崇明島高石橋(今屬上海)有王氏兄弟二人,長兄已忘其名,小弟名曰和尚,父母雙亡。長兄已娶妻生子,其時在上海經商。王和尚自幼好善,心慕修行,自父母亡後,更看破紅塵,一心想了生死,堅志修行。
但自古修行人多磨難,其嫂住在上房,王和尚住東偏房,自己苦苦用功悟道。有一夜發大風,掛於檐下的飯籃被風吹得搖擺,時觸上房屋門。天明,其嫂對著王和尚大罵:“你這偽君子,還假裝修行,卻昧著良心,乘夜間終夜打我屋門!”非但自己罵,並且約了娘家父兄來責罵。而對昨夜之事,王和尚確不知情,實因王和尚終夜靜坐,全然不知。
自經此責罵之後,自己為避免麻煩,即移居至田間父母墳上,搭了一間草屋,日間乞食,夜間靜坐修行。如此苦修二十年,王和尚苦功所感,觀音菩薩下凡前來點化。
觀音菩薩化為一個美貌女子,走至王和尚草屋前,忽然風雨大作,即走進王和尚草屋避雨,在此時正將黑之際,風雨仍然不停,直至深夜依然不停。王和尚遂讓該女宿於他自己的床上,他自己則坐在門口打坐,毫無邪念。天明雨止,王和尚備好洗面水,令該女洗面,該女洗面畢,即致謝而去。王和尚見該女洗面時,將手上金戒指摘下放於床上,臨去時忘記,未曾帶去。王和尚一見,想追還女子,忽然一轉念,我自己修行是不用錢了,我侄兒甚窮,莫若給我侄兒作個小本資金吧。後來,該女子又返回來問:“王先生,見我金戒指否?”王和尚答:“未見。”該女子乃出門而去,方一出門即飛上天空,叫王和尚聽著:“苦修苦煉二十年,感動觀音下凡間,美色不貪財未斷,尚須再修二十年。”王和尚跪地苦苦哀求,但觀音已去,哭罷默思,好不容易苦修二十年,現已五十余歲,如何再能受二十年的苦呀。越想越後悔,越想越難過,自己一時想不通,竟在草屋吊頸而死。
上天不負他苦修二十年之功,道雖未修成,福倒修得多,在他死後,即投生到離高石橋二十裡外一大財主家,一出生即說我是王和尚。由此傳遍崇明,成年後,常用金錢周濟王家。